对于绝大部分以房贷方式购房的市民而言，今年五次降息的利好，将在下月开始显现。不过，银行理财师提醒，由于1月份处于跨越年度分段计息特殊时期，1月份的房贷很有可能“不降反升”，到2月份降息对房贷的影响才真正显现。

百万房贷明年月供少700多元

今年央行五次降息，使得存贷款利率双双降至“历史低位”，不过绝大多数的购房者还未能真切感觉到房贷压力的减轻。小编从多家商业银行了解到，由于房贷月供多采取次年调整的模式，因而五次降息月供累积降幅将在下个月集中体现五次降息后，房贷一族压力能减轻多少？以购房者先生贷款100万元为例，如果选择贷款期限20年，采用等额本息法，执行基准利率（4.9%），明年先生的月供将变为6544.44元，总利息为57.06万元。但如果先生是在今年3月1日，即年内降息前办理100万元贷款，同样贷款期限20年，当时月供为7251.12元，总利息为74.02万元。

这意味着经过年内五次降息，先生明年月供减少了706.68元，20年总利息将减少16.96万元，20年算下来可以省下一部家用轿车。

而今年公积金贷款年内降息一共四次，比商业房贷少一次，但集中兑现的利好也不在少数。以市民张女士与丈夫为例，两人使用公积金贷款50万元，选择10年贷款期限，等额本息的还款方式，今年3月1日降息前，五年以上年基准利率为4.25%，每月他们需还款5121.88元，本息合计是61.46万元。而公积金近一次降息是在8月26日，按照3.25%的新利率计算，每月还款4885.95元，本息合计是58.63万元，每个月可节省235.93元。

房贷利率明年1月才开始调整

像市民房贷这种长期商业贷款，大部分人与银行约定的都是次年生效，所以大部分人的月供应该是从明年1月开始下降。目前贷款利率调整常用的是次年调整方式。按规定，本年度内如遇利率调整，选择浮动利率贷款的客户，房贷利率要等到次年1月才开始调整。

目前多数银行房贷还款日为每月的20日左右，2016年1月的月供相对特殊，正好跨越年度分段计息——今年12月21日至31日期间执行旧利率，明年1月1日至20日才执行新利率，因而月供减少不“彻底”，甚至会出现1月份房贷利息有下降，但根据等额本息计算公式重新计算，还款本金却会上涨的情况。

“供房者还的本金上涨的幅度会超过利息下降的部分，所以才会出现月供‘不降反升’的怪事。事实上，供房者1月多还的是本金，并不是利息增多，2月份以后，计息方式就会恢复正常。”理财师提醒，客户下月好留意银行短信通知，避免出现房贷逾期情况。

降息后提前还贷未必划算

年底，不少贷款者盘算着要不要提前还贷。对此，有银行理财经理分析，如果之前享受7折、8.5折优惠利率和办理公积金贷款者，在今年五次降息的情形下提前还贷未必划算。

在2010年左右买房的市民都申请到了在基准基础上打8.5折、甚至7折的优惠商贷利率。明年起，这两类房贷的利率将会降至4.165%和3.43%，而对于公积金贷款者来说，明年的利率将降至3.25%，均已低于目前银行理财产品的水平。”银行理财经理表示，目前银行一些理财产品平均都能达到甚至高于4.5%的水平，这意味着房贷者只需要对资金进行合理配置，拿到除去需要支付贷款利息还能有剩，比把钱拿去提前还贷更划算。